Получение брокерской лицензии в Лабуане

Прежде чем перейти непосредственно к практической части предмета рассматриваемой статьи, стоит кратко охарактеризовать рассматриваемую юрисдикцию и ее преимущества.

Лабуан территориально является частью Федеральной территории Малайзии. Юрисдикция является привлекательным местом для управления активами, регистрации компаний, ведения лицензируемых видов деятельности, поскольку законодательство настолько понятно и продумано, а процедура по получению лицензий отлажена. Будучи стратегически расположенным в центре Азиатско-Тихоокеанского региона, Лабуан также находится в одном часовом поясе с ключевыми азиатскими городами и финансовыми центрами, такими как Сингапур и Гонконг, что является немаловажным фактором.

На территории Лабуана создан и действует международный деловой и финансовый центр (IBFC). Лабуан гордится своей надежной правовой базой, соблюдение которой обеспечивается регулирующим органом – Управлением финансовых услуг Лабуана (Labuan FSA). Центр стремится позиционировать себя как ключевое стратегическое место для международных компаний, стремящихся выйти на азиатский рынок.

Перейдем непосредственно к рассмотрению практических аспектов получения лицензии форекс-брокера в Лабуане. Юрисдикция была выбрана не случайно. На наш взгляд, данная юрисдикция среди многих подобных является довольно зарегулированной и в то же время законодательство и сам портал гос. органа очень доступно, понятно и прозрачно написаны, что не оставляет сомнений в том, что проекты по получению подобных лицензий будут относительно быстро и успешно завершены.

Более того, на сайте FSA публикуется актуальная информация о действующих компаниях, получивших подобную лицензию. По каждой компании можно публично увидеть информацию об адресе, контактных данных, а также именах директоров. На данный момент в Лабуане зарегистрированы 104 компании с брокерской лицензией.

Основная законодательная база, регулирующая вопросы регистрации и получения лицензии состоит из четырех актов:

• Labuan Financial Services and Securities (Amendment) Act 2022 (Act A1654)
• Labuan Companies Act 1990
• Labuan Business Activity Tax Act 1990
• Guidelines on Carrying Out Money Broking Business in Labuan IBFC

Регистрирующим органом и финансовым регулятором в Малайзии выступает Securities Commission Malaysia (SC) – Комиссия по ценным бумагам Малайзии.

Предполагается, что для такого вида деятельности будет выбрана организационно правовая форма – компания, осуществляющая коммерческую деятельность в Лабуане (Labuan Business Company). У данного вида компании должен быть регистрационный агент и адрес на территории Лабуана.

Директором компании может выступать только физическое лицо, достигшее совершеннолетия. В компанию должно быть назначено минимум два директора, предполагается, что один из директоров должен быть резидентом.

Акционером такой компании может выступать любое совершеннолетнее лицо, а также юридическое лицо. Акционер в компании может быть минимум один. К нему не предъявляются требования к резидентству.

В соответствии с законодательством Лабуана для такого вида деятельности предусмотрена выдача одного типа лицензии на осуществление деятельности - Лицензия на осуществление брокерской деятельности (Money Broking License).

Предполагается, что при осуществлении брокерской деятельности лицензиат:

1. организует взаимодействие контрагентов на взаимоприемлемых условиях в отношении одних и тех же финансовых продуктов на денежном или валютном рынке для способствования заключению сделки;
2. получает оплату за свои услуги в виде брокерского или комиссионного вознаграждения. При этом взимаемое вознаграждение должно быть адекватным и соразмерным; и
3. выступает в качестве посредника, со строгим запретом выступать в качестве принципала.

Согласно требованиям законодательства Лабуана к соискателям, которые претендуют на получение лицензии - Money Broking License, предъявляется список общих требований:

• Поддерживать оплаченный, не обремененный убытками капитал в размере не менее RM500,000 ($125,000) или эквивалентной суммы в любой иностранной валюте[1];
• Содержать операционный офис в Лабуане[2];
• Обеспечивать соответствие лиц, осуществляющих контролирующие функции, директоров и главного должностного лица требованиям профессиональной пригодности и добросовестности (fit and proper)[3];
• Установить адекватную внутреннюю политику и механизмы контроля в сфере своей операционной деятельности, комплаенса, корпоративного управления и управления рисками. Их необходимо регулярно пересматривать, чтобы они оставались надлежащими, актуальными и разумными.
• Работать с контрагентами, т.е. основным брокером и поставщиком ликвидности, которые регулируются признанным надзорным или регулирующим органом.
• Брокерская деятельность в Лабуане предназначена для обслуживания институциональных инвесторов и состоятельных физических лиц (high-net worth individuals). В связи с этим ожидается, что лабуанский брокер установит максимальный размер кредитного плеча 100:1 для трейдинговых операций своих клиентов, что будет означать минимальный маржинальный депозит в размере 1%, позволяющий открыть торговую позицию[4].
• Обеспечить выполнение требований Закона о борьбе с отмыванием денежных средств, финансированием терроризма и доходами от незаконной деятельности от 2001 года (Anti-Money Laundering, Anti-Terrorism Financing and Proceeds of Unlawful Activities Act 2001), а также требований Руководства по борьбе с отмыванием денег и финансированием терроризма в банковском секторе (Guidelines on Anti-Money Laundering and Counter Financing of Terrorism – Banking sector), изданных FSA Лабуана.
• Надлежащим образом и качественно вести бухгалтерские записи и книги на территории Лабуана в соответствии с Директивой о требованиях к отчетности и ведению учета для предприятий Лабуана (Directive on Accounts and Record-keeping Requirement for Labuan Entities), изданной FSA Лабуана. Название и номер компании должны четко указываться на фирменном бланке, в письменных материалах и других документах.
• Получать предварительное одобрение от FSA Лабуана по следующим вопросам:
  • изменение структуры владения и акционеров;
  • назначение директоров и главного должностного лица;
  • изменение места ведения деятельности или местонахождения офиса в Лабуане или за его пределами и бизнес-плана;
  • открытие дополнительного офиса; и
  • любой аутсорсинг.
• В случае если бизнес-модель / клиентский интерфейс лабуанского брокера является исключительно или в значительной степени электронным, необходимо обеспечить надлежащее управление технологическими рисками:
  • безопасность данных/систем, а также меры по обслуживанию, устойчивости к сбоям и поддержке IT-систем должны обеспечиваться специализированным IT-персоналом;
  • при обнаружении любого случая неисправности системы или проникновения в систему необходимо максимально оперативно уведомить FSA Лабуана; и
  • отчет об анализе первопричин и последствий необходимо представить в Департамент надзора и мониторинга (Supervision and Monitoring Department) в течение 14 дней или более длительного разрешенного FSA срока с момента обнаружения инцидента. При этом отчет должен содержать:
    • краткое изложение соответствующего инцидента;
    • анализ первопричин и описание последствий соответствующего инцидента для брокерской деятельности; и
    • описание коррекционных мер, принятых для устранения первопричин и последствий соответствующего инцидента.
• Брокер, который осуществляет исламскую брокерскую деятельность, должен назначить квалифицированное лицо в свой внутренний шариатский консультативный совет, чтобы гарантировать, что управление и деятельность брокера соответствуют принципам шариата. В этой связи также необходимо соблюдать Директиву об исламской финансовой деятельности в Международном деловом и финансовом центре Лабуана (Directive on Islamic Financial Business in Labuan IBFC).
• Необходимо продемонстрировать бизнес-план на три года с подробным указанием финансовых прогнозов компании и маркетинговой стратегией.

Fit & Proper тест предполагает, что физическое лицо соответствует стандартам Регулятора, предъявляемых в части:

1. честности, порядочности и репутации (проверяется в том числе история дисквалификаций, судимости, наложения дисциплинарных взысканий);
2. компетентности и возможностей (проверяются в том числе опыт работы, образование в финансовой сфере); и
3. финансовой состоятельности (проверяется в том числе участие лиц в процедурах банкротства).

Лицензия считается выпущенной на неограниченный срок (вплоть до её отзыва), но пошлины за поддержание лицензии подлежат уплате на ежегодной основе до определенной даты.

Лицензиат должен готовить финансовую отчётность компании с заключением независимого аудитора, одобренного Регулятором, и подавать её в Финансовую комиссию на ежегодной основе.

Как и во многих оффшорных юрисдикциях на территории Лабуана есть действующее законодательство об экономическом присутствии.

В соответствии с действующим законодательством компания обязана соответствовать требованиям и продемонстрировать достаточное экономическое присутствие, соответствующее заявленной деятельности. Требуется арендовать офис на территории Лабуана в респектабельном районе, а также нанять минимум двух локальных сотрудников, обладающих навыками и соответствующими знаниями в данной области. Не допускается аренда виртуального офиса.

Для возможности претендовать на пониженную налоговую ставку в 3% компании необходимо соответствовать следующим критериям:

• Управление и контроль над компанией должны осуществляться на территории Лабуана.
• У компании должно быть достаточное количество сотрудников, расходы и реальное офисное помещение в Лабуане для осуществления своей деятельности. Для данного вида деятельности необходимо иметь минимум двух местных сотрудников, а также годовые расходы в размере не менее $20 000 за поддержание.
• Компания должна вести финансовые и бухгалтерские записи и предоставлять эти записи в FSA Лабуана по запросу.
• Компания должна назначить директора-резидента, ответственного за выполнение установленных требований и предписаний. Компании, которые не в состоянии выполнить эти требования экономического присутствия, будут облагаться налогом по стандартной ставке в размере 24% от чистой прибыли.

[1] Управление по финансовым услугам (FSA) Лабуана по своему усмотрению также может устанавливать требование по наличию дополнительного капитала, соизмеримого с бизнес-операциями брокеров Лабуана, с учетом профиля риска, а также характера, объемов, сложности и разнообразия их деятельности.

[2] Операционный офис должен использоваться только для целей деятельности и должен быть соответствующим образом оснащен офисной техникой. Наличие офиса с годовыми расходами не менее $20 000 и 2 местными сотрудниками является обязательным.

[3] Предъявляются требования о наличии не менее 3 лет релевантного опыта в данной сфере, а также отсутствие судимостей, дисквалификации.

[4] В качестве примера предположим, что объем операции равен 100 000 USD, тогда требование к размеру минимальной маржи составит 1 000 USD.